Criptovalute e altri token: per il Fisco conta solo il «mezzo di scambio»

Sotto questo argomento riepiloghiamo le innovazioni derivanti dall'economia digitale e dalle monete virtuali. Di seguito alcune definizioni.

Blockchain

Il blockchain è un registro dove sono memorizzate le operazioni tra due parti del network in modo sicuro, verificabile e permanente. Ogni transazione è inserita all'interno di un blocco che, prima di essere aggiunto alla catena dei blocchi precedenti e archiviato, deve essere verificato, così da controllare che non vi siano errori in grado di compromettere le informazioni archiviate e la reputazione del network.
La verifica è effettuata dai c.d. "nodi validatori" o "miner", scelti tra i partecipanti al network, che garantiscono continua presenza e imparzialità e che, a seguito del consenso e della credibilità raccolti tra gli altri aderenti al sistema, sono investiti dell'autorità di "firmare" crittograficamente la veridicità e correttezza delle operazioni. Per tale funzione normalmente ricevono un compenso.

Token

Un token é (interpello 110/2020) sostanzialmente un gettone virtuale il cui valore è deciso dal soggetto che lo emette - in genere una start up - e che vale solo all'interno di un determinato contesto, creato dall'emittente e al quale aderiscono su base volontaria tutti coloro che intendono utilizzare il token secondo gli scopi, il contenuto e le conseguenze stabiliti dall'emittente.
Una volta creata la piattaforma, i token sono scambiati in modalità peer-to-peer (P2P), ossia direttamente tra soggetti paritari, aderenti volontariamente a un network, in assenza di una disciplina regolamentare e di un'Autorità centrale che ne governi la stabilità nella circolazione. Le transazioni sono registrate e validate su un blockchain, che può essere anche di terze parti.

Esistono diverse tipologie di token, tra i quali i più diffusi sono:

• 1.  i token di pagamento o "criptovalute" (payment o currency token), ossia mezzi di pagamento per l'acquisto di beni o servizi oppure strumenti finalizzati al trasferimento di denaro e di valori;
• 2.  i security token, rappresentativi di diritti economici legati all'andamento dell'iniziativa imprenditoriale (ad esempio, il diritto di partecipare alla distribuzione dei futuri dividendi) e/o di diritti amministrativi (ad esempio diritti di voto su determinate materie);
• 3.  gli utility token, rappresentativi di diritti diversi, legati alla possibilità di utilizzare il prodotto o il servizio che l'emittente intende realizzare (ad esempio, licenza per l'utilizzo di un software ad esito del processo di sviluppo).

Oltre ad attribuire i suddetti diritti, alcuni token possono essere scambiati sul mercato secondario tramite la piattaforma dell'emittente o su altre piattaforme di scambio (cfr. risposta ad interpello n. 14 del 2018).
L'evoluzione digitale ha creato poi, ulteriori tipologie di token, tra cui i token ibridi, ritenute declinazioni, sottocategorie o combinazioni di quelle sopra elencate.

Regime fiscale (IRES, IRAP ed IVA) relativo alla offerta di token digitali vedi interpello n. 17/2018

Le criptovalute o criptomoneta o anche cryptocurrency, sono una nuova forma di moneta la cui protezione e transazioni è garantita dalla crittografia.

Sono monete virtuali utilizzano funzioni informatiche come la blockchain "catena di blocchi" una struttura dati condivisa e immutabile, la blockchain è una sorta di registro digitale  la cui integrità è garantita dall'uso di primitive crittografiche, questo permette di rendere sicure le transazioni, verificarle e controllare.

La normativa antiricicllaggio la definisce «valuta virtuale» una rappresentazione di valore digitale che non e' emessa o garantita da una banca centrale o da un ente pubblico, non e' legata necessariamente a una valuta legalmente istituita e non possiede lo status giuridico di valuta o denaro, ma e' accettata da persone fisiche o giuridiche come mezzo di scambio, e che può' essere trasferita, memorizzata e scambiata elettronicamente."

La più famosa criptovaluta è il Bitcoin, la “criptovaluta” elettronica creata nel 2009 da un anonimo con lo pseudonimo di Satoshi Nakamoto.

Sotto questo argomento riepiloghiamo le innovazioni derivanti dall'economia digitale e dalle monete virtuali. Di seguito alcune definizioni.

Blockchain

Il blockchain è un registro dove sono memorizzate le operazioni tra due parti del network in modo sicuro, verificabile e permanente. Ogni transazione è inserita all'interno di un blocco che, prima di essere aggiunto alla catena dei blocchi precedenti e archiviato, deve essere verificato, così da controllare che non vi siano errori in grado di compromettere le informazioni archiviate e la reputazione del network.
La verifica è effettuata dai c.d. "nodi validatori" o "miner", scelti tra i partecipanti al network, che garantiscono continua presenza e imparzialità e che, a seguito del consenso e della credibilità raccolti tra gli altri aderenti al sistema, sono investiti dell'autorità di "firmare" crittograficamente la veridicità e correttezza delle operazioni. Per tale funzione normalmente ricevono un compenso.

Token

Un token é (interpello 110/2020) sostanzialmente un gettone virtuale il cui valore è deciso dal soggetto che lo emette - in genere una start up - e che vale solo all'interno di un determinato contesto, creato dall'emittente e al quale aderiscono su base volontaria tutti coloro che intendono utilizzare il token secondo gli scopi, il contenuto e le conseguenze stabiliti dall'emittente.
Una volta creata la piattaforma, i token sono scambiati in modalità peer-to-peer (P2P), ossia direttamente tra soggetti paritari, aderenti volontariamente a un network, in assenza di una disciplina regolamentare e di un'Autorità centrale che ne governi la stabilità nella circolazione. Le transazioni sono registrate e validate su un blockchain, che può essere anche di terze parti.

Esistono diverse tipologie di token, tra i quali i più diffusi sono:

• 1.  i token di pagamento o "criptovalute" (payment o currency token), ossia mezzi di pagamento per l'acquisto di beni o servizi oppure strumenti finalizzati al trasferimento di denaro e di valori;
• 2.  i security token, rappresentativi di diritti economici legati all'andamento dell'iniziativa imprenditoriale (ad esempio, il diritto di partecipare alla distribuzione dei futuri dividendi) e/o di diritti amministrativi (ad esempio diritti di voto su determinate materie);
• 3.  gli utility token, rappresentativi di diritti diversi, legati alla possibilità di utilizzare il prodotto o il servizio che l'emittente intende realizzare (ad esempio, licenza per l'utilizzo di un software ad esito del processo di sviluppo).

Oltre ad attribuire i suddetti diritti, alcuni token possono essere scambiati sul mercato secondario tramite la piattaforma dell'emittente o su altre piattaforme di scambio (cfr. risposta ad interpello n. 14 del 2018).
L'evoluzione digitale ha creato poi, ulteriori tipologie di token, tra cui i token ibridi, ritenute declinazioni, sottocategorie o combinazioni di quelle sopra elencate.

Regime fiscale (IRES, IRAP ed IVA) relativo alla offerta di token digitali vedi interpello n. 17/2018

Gli NFT sono certificati digitali che attribuiscono unicità ai beni cui afferiscono.

Gli NFT hanno la caratteristica di essere universalmente accessibili, sono custoditi e scambiati sulle stesse piattaforme (distributed ledger technology) dove sono registrati gli scambi delle criptovalute.

A differenza delle criptovalute gli NFT sono per definizione, unici.